แนวโน้มราคาทองคำ ประจำวันที่ 4 มกราคม 2568

ปัจจัยทางเศรษฐกิจและภูมิรัฐศาสตร์

1. อัตราดอกเบี้ยและนโยบายการเงิน

• ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ยังคงเน้นเรื่องการควบคุมเงินเฟ้อ หากมีแนวโน้มว่า Fed จะคงหรือปรับเพิ่มอัตราดอกเบี้ยในระยะยาว อาจกดดันราคาทองคำให้ลดลง เนื่องจากทองคำไม่มีผลตอบแทนดอกเบี้ย (Interest-Free Asset)
• หากตัวเลขเศรษฐกิจ เช่น PMI (ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ) หรือข้อมูลตลาดแรงงานออกมาแย่ อาจกระตุ้นการคาดการณ์ว่า Fed จะชะลอการขึ้นดอกเบี้ย ซึ่งจะเป็นปัจจัยบวกต่อราคาทองคำ

2. ดัชนีเงินดอลลาร์สหรัฐฯ (USD Index)

• หากดัชนีดอลลาร์อ่อนค่าลง จะช่วยหนุนราคาทองคำ เนื่องจากทองคำมีราคาถูกลงสำหรับผู้ถือเงินสกุลอื่น
• ดัชนีดอลลาร์ในขณะนี้มีแนวโน้มปรับตัวลดลงจากแรงกดดันทางเศรษฐกิจ ซึ่งเป็นปัจจัยหนุนราคาทองคำ

3. ตลาดหุ้นและความเสี่ยง

• หากตลาดหุ้นมีความผันผวน นักลงทุนอาจหันมาถือครองสินทรัพย์ปลอดภัย เช่น ทองคำ

ปัจจัยทางภูมิรัฐศาสตร์

ความขัดแย้งระหว่างประเทศ

• ความตึงเครียดระหว่างชาติมหาอำนาจ เช่น สหรัฐฯ และจีน ในประเด็นทางการค้าและเทคโนโลยี อาจเพิ่มความไม่แน่นอนในตลาดโลก
• ความขัดแย้งในตะวันออกกลาง หรือเหตุการณ์ที่เกี่ยวข้องกับพลังงาน อาจส่งผลบวกต่อราคาทองคำในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย

การประกาศขององค์กรระหว่างประเทศ

• การประชุมของกลุ่มประเทศผู้ส่งออกน้ำมัน (OPEC) หรือข่าวสำคัญเกี่ยวกับการเมืองโลก เช่น การเลือกตั้งในประเทศสำคัญ อาจสร้างแรงผลักดันต่อราคาทองคำ

แนวโน้มราคาทองคำจากกราฟเทคนิคเพิ่มเติม

1. แนวโน้ม (Trend)

• แนวโน้มหลัก ราคาทองคำอยู่ในช่วงการฟื้นตัวหลังจากปรับฐานในเดือนก่อนหน้า
• ราคากำลังเคลื่อนไหวในกรอบการสร้างฐานใหม่ โดยมีลักษณะ Sideways-Up (แกว่งตัวในกรอบขาขึ้นเล็กน้อย)

2. MACD Indicator

• ค่า MACD Line อยู่ต่ำกว่า Signal Line แต่กำลังเข้าใกล้กัน ซึ่งเป็นสัญญาณว่าราคาอาจพลิกกลับเป็นขาขึ้น
• Histogram อยู่ในแดนลบ แต่มีการปรับตัวสูงขึ้น (ลดการติดลบ) แสดงถึงแรงขายที่ลดลงและแรงซื้อเริ่มกลับมา

3. แนวรับและแนวต้านสำคัญ

• แนวรับสำคัญ
  • ระดับ 2,640 แนวรับระยะสั้นจากการฟื้นตัวล่าสุด
  • ระดับ 2,600 แนวรับจิตวิทยาที่แข็งแกร่ง
• แนวต้านสำคัญ
  • ระดับ 2,660-2,670 แนวต้านระยะสั้น หากทะลุขึ้นได้อาจไปต่อที่ 2,700
  • ระดับ 2,720 แนวต้านสำคัญระยะกลาง

4. Volume

• ปริมาณการซื้อขาย (Volume) ในช่วงฟื้นตัวมีแนวโน้มเพิ่มขึ้น เป็นสัญญาณที่ดีว่าตลาดมีแรงซื้อสนับสนุน

การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานที่อาจส่งผล

ปัจจัยทางเศรษฐกิจ

• ความกังวลเกี่ยวกับภาวะเศรษฐกิจถดถอยในหลายประเทศ อาจหนุนให้ราคาทองคำปรับตัวขึ้นในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย
• ดัชนีเงินดอลลาร์สหรัฐฯ (USD Index) มีแนวโน้มอ่อนค่า ซึ่งจะส่งผลบวกต่อราคาทองคำ

ปัจจัยภูมิรัฐศาสตร์

• ความไม่แน่นอนในตะวันออกกลางและข้อพิพาทระหว่างชาติมหาอำนาจ เช่น สหรัฐฯ และจีน ยังคงเป็นปัจจัยที่สนับสนุนการถือครองทองคำ

แนวโน้มราคาทองคำในอนาคตอันใกล้

• หากราคาสามารถทะลุแนวต้าน 2,660-2,670 ได้ อาจเห็นราคาปรับตัวขึ้นไปทดสอบระดับ 2,700 หรือสูงกว่า
• หากราคาหลุดแนวรับ 2,640 อาจมีแรงขายเพิ่มขึ้น ทำให้ราคาปรับตัวลงไปที่ 2,600

คำแนะนำสำหรับการลงทุน

• นักลงทุนระยะสั้น รอซื้อที่แนวรับ 2,640 และขายทำกำไรที่ 2,660-2,670
• นักลงทุนระยะยาว อาจสะสมทองคำในช่วงราคาปัจจุบัน เนื่องจากมีแนวโน้มฟื้นตัวในระยะกลางถึงยาว